アンリ・グアンファ
Anli Guanfa丨産学研究協力モデルにおけるバカラ 2024イノベーション委員会におけるIPOを目指す企業の審査要点とコンプライアンス提案の分析(2)
著者: Anli法律事務所 2022-10-27

640 (8).png


※本記事は「産学研究連携モデルにおけるバカラ 2024イノベーション委員会におけるIPOを目指す企業へのポイント分析とコンプライアンス推奨事項」の最終記事です。,最初の部分を読むには、後ろの青い文字をクリックしてくださいAnli Guanfa丨産学研究協力モデルにおけるバカラ 2024イノベーション委員会におけるIPOを目指す企業向けの審査要点とコンプライアンス提案の分析(1)


大学の科学研究者を「分野リーダー+企業創設者」とする産学研究協力モデルのもと,「規律リーダー + 企業創設者」という二重のアイデンティティが企業発展の機会をもたらす,しかし同時に、会社の創設者のアルバイトのせいで、バカラ 2024イノベーション委員会への会社の上場に一定の障害が生じる可能性もあります。この記事では、バカラ 2024イノベーション委員会に上場されている企業を調査対象とします,産学研究連携モデルのもと,企業がバカラ 2024イノベーション委員会に上場する過程における中国証券監督管理委員会の規制審査の主要ポイントの分析,対象を絞った問い合わせとコンプライアンスに関する提案を提供します。


三、創業者のアルバイトが原因でバカラ 2024イノベーション委員会のIPO審査に関するコンプライアンスに関するアドバイスを求める


(1) 創業者の在職期間と株式保有の規制


第11期中央委員会第3回総会以来、バカラ 2024のアルバイトの問題は歴史的な転換を迎えた,改革開放の春風はハン・クンのようです[13]このような「サンデーエンジニア」は名前が変更されました,科学および技術職員のパートタイムの仕事が違法から合法に変更されました。その後,国は、科学研究者がバカラ 2024成果を変革することを強く奨励し、支援しています。バカラ 2024成果の変革促進法は 1996 年から施行されています,2014 年までに、李克強首相は「大衆起業家精神」を発行、大衆起業家精神とイノベーションの呼びかけ」,国務院は「新たな状況下での雇用と起業家精神のさらなる改善に関する意見」(国発[2015]第23号)を発表し、専門職向けの「現場での起業家精神」のハイライトを初めて提案した。および大学の技術者,バカラ 2024成果転換促進法が2015年に全面改正される,2016 年、科学研究者が次のような取り組みに従事することを奨励するために、「バカラ 2024成果の変革の促進に関する中華人民共和国法の実施に関するいくつかの規定」(国発 [2016] 第 16 号) が公布されました。バカラ 2024成果の変革パートタイム[14],2017 年に発行された「公共機関の専門的および技術者のイノベーションと起業家精神の支援と奨励に関する人的資源・社会保障省の指導的意見」(人的資源・社会保障省規則 [2017] 第 4 号) ) 国法[2015]第 23 号を提案「現場の起業家精神」は「現場の起業家精神」に洗練されました,「公共機関におけるバカラ 2024のイノベーションと起業家精神のさらなる支援と奨励に関する人的資源・社会保障省の指導的意見」(人的資源・社会保障省[2019]第137号)…です。注目に値します,近年の関連するパートタイム政策の導入,励ましとサポートに基づいた指導と規範に徐々に移行。


1

主題の範囲は限定されています


該当する科目の範囲から,人的資源・社会保障省規則[2017]第4号および人的資源・社会保障問題省[2019年]第137号は、対象範囲を主に大学に限定している、専門職および技術職で科学研究機関に雇用されている科学研究者,管理職を除く。これは、管理者の仕事の性質が、科学的および技術的成果の研究開発における科学研究者の仕事とは異なるためです,彼の仕事内容は総務管理に関するものです,彼らにパートタイムで働くことを許可することは、バカラ 2024の成果の変革を直接促進するものではありません。マネージャーも科学研究者である場合,「大学の改善と完璧化について」による、科学研究機関のリーダーの非常勤管理に関連する問題に関する質疑応答に関する意見」(中国共産党中央委員会組織部、2016年「組織ニュースレター」第33号),公務員法に基づいて管理される部隊のリーダー向け,企業やその他の営利組織でパートタイムで働くことは許可されていません[15];公務員法に従って管理されていないリーダー向け,階層的かつ機密管理の原則に従って,さまざまな状況に応じて、仕事や教育、研究分野に関連する役職を兼務することができます,関連する規制に従って、バカラ 2024の成果の変革に参加します。ただし、アルバイトは制限されています,Guofa [2016] No. 16 の規定による,科学的および技術的成果の主な達成者または重要な貢献をした場合でも、大学のフルタイムのリーダー,原則として株式インセンティブは獲得できません。


上記はマクロの観点からポリシーによって策定された仕様です。現在、パートタイム政策はまだ体系化されていません,さらに散らばる,したがって、このポリシーにより、大学が関連する国の規制に従うことも許可されます,科学研究者がバカラ 2024成果の変革におけるパートタイム活動に従事するための措置を独自に策定する[16]。たとえば、中国科学院の管理者もバカラ 2024である場合,退職および起業に関する規定により、指導的地位を辞任した後、現職での起業を申請することが認められています[17]


2

アルバイトの手続き完了


人的資源・社会保障省規則[2017]第 4 号は、科学研究者によるパートタイムの起業手順に関する比較的明確な規則を規定しています,科学研究者には主に 2 つの要件があります。まず、科学研究者は職務責任を確実に遂行する必要があります、仕事を完了してください;第二に、科学研究者は大学に書面による申請書を提出する必要があります,大学の同意を得て。科学研究者がアルバイト中に「仕事を終えた」かどうかを客観的かつ正確に評価するため,科学研究者と大学は、ユニットの作業内容または具体的な出力形式と量について合意することをお勧めします,紛争を避ける。バカラ 2024成果の研究開発に必要な守秘義務およびその他の義務のため,科学研究者は、大学や機関と関連する協定文に署名する際、競争禁止に関する協定に特別な注意を払う必要があります,会社の上場を妨げないように。


2022 年 1 月にバカラ 2024革新委員会に無事上場した浙江振雷科技有限公司 (以下、振雷科技) を例に挙げます,創設者の余法新氏は、浙江大学航空宇宙学院の非常勤教授でもあります、博士指導教員、航空宇宙電子工学研究所所長。バカラ 2024イノベーション委員会の会議中に規制当局からの問い合わせや審査に直面したとき,発行者はYu Faxin氏の履歴書を詳細に開示した,彼は浙江大学またはその学部で管理職に就いていないことを示します,党および政府指導チームのメンバーではありません,汚職防止および企業における党および政府指導者のパートタイム雇用の問題に関する中国共産党中央委員会組織部および教育省の関連規定に違反していない;同時に,ユウ・ファシン氏は、発行者の申請前に浙江大学の規定に従って承認手続きを完了しました(書面による申請書の提出 + 単位の承認と広報 + 広報とその後の人事局への提出),そして浙江大学航空宇宙学部から書面による「確認書」を入手しました,大学は書簡の中で、ユー・ファクシン氏が発行会社の株式を保有していることを認識しており、それに同意していることを確認している,彼のアルバイトは大学管理規定に違反していません,そしてこの行動は大学教師の非常勤起業に関する規制に準拠しています,必要な承認手順を実行しました。


(2) 独自の研究開発とコア技術の革新


前述したとおり,産学研究協力の背景,これは、大学によって開発されたバカラ 2024の成果を、市場の需要に応じて企業がその後のテストのために実行できるようにするためです、開発と応用,新しいテクノロジーを形成する、新しいプロセス、新素材と新製品、新しい産業も。この過程において、大学のバカラ 2024成果が企業に活用されることは避けられません。この問題は知的財産権の所有権だけの問題ではありません,知的財産権の所有権について,乗り換えをパスしがち、独占的ライセンス、契約、権利、その他の方法による関連する権利の譲渡,規制当局は、発行会社が自社の技術革新能力と中核技術への依存の成長がバカラ 2024イノベーション委員会に上場されるのに十分なレベルに達していることをどのように証明できるかについてより懸念している。


この記事では、2021 年 9 月以降にバカラ 2024イノベーション委員会に上場されている 3 社を選択します,これら 3 社の創設者は全員、大学で非常勤の経歴を持っています,バカラ 2024成果の変革における関連職務成果の利用と中国証券監督管理委員会による審査は以下のとおりです。


名前

実際の管制官(元)がアルバイトをしていた大学

非独立の研究開発

独立した研究開発

状況

協力方法

基本的な状況

ジェン・レイ

テクノロジー

浙江大学

転送

4 アイテム

非コア技術

31 個のアイテム

コア技術と特許

同社の主力製品に対応

ヘキシン

楽器

済南大学

上海大学

合計

5 アイテム

中核技術、大学は著作権のみを有する

17 アイテム

コアテクノロジー

アオジン

医療

清華大学

独占的ライセンス

特定のコア技術の研究過程においてのみ、清華大学が認可した特許が参考として使用されています(その後の改良結果は改良者に帰属することが合意されています),発行者の他のコア技術には特許を実施するライセンスが付与されていない

*注意: 上記のデータ情報は、発行者の上場レビュー文書に基づいています。


上の表から見えます,規制当局は創業者がパートタイムで働くことを背景に知的財産権を認可または譲渡している,アセットの具体的な用途、発行者にとっての重要性、事業の独立性およびその他の側面に関する重要な検査を実施,発行者に重大な悪影響を及ぼすかどうかを判断するため。上記 3 つの発行会社が移管を通過しました、大学の成果を共有し、ライセンスを取得する 3 つの異なる方法,しかし最も重要なことは、企業運営における発行者の役割です,継続的な研究開発投資を通じて、コア技術による独立した研究開発能力を形成する,発行者の生産と運営には独自に開発されたコア技術を使用,コア技術に依存したフォーム製品またはサービス,そして主な営業利益となる。これは、発行者が特許技術、製造および運用に関して大学に大きく依存していないことを証明するために使用されます。


(3) 大学、機関、発行体間の関連者取引の規制


バカラ 2024イノベーション委員会の上場審査では関連取引が焦点ですが,ただし、法律も関連する審査規則文書も、関連取引の存在を明示的に禁止していません。「バカラ 2024イノベーション委員会上場規則」による,関連取引の合法性の確保、必要なもの、上場企業の合理性と公平性および独立性,財務指標の調整に関連トランザクションを使用しない、会社の利益を失う前提で,関連トランザクションの存在を許可する。産学研究協力の場合,大学、機関、発行体間の関連者取引を審査する主な要素は、取引価格の公平性です,特にバカラ 2024成果の移転価格、ライセンス料などの関連取引。


既存の国有資産システムとは異なる規制,「バカラ 2024成果の変革を促進するための権限のさらなる強化に関する財政部の通知」(財子[2019]第57号)およびその他の政策および規制による,大学におけるバカラ 2024成果の変革に関連する国有資産管理の認可をさらに強化:国家機密に関わるものを除く、国家安全保障と主要なコア技術を除く,大学は、保有する科学的および技術的成果を移転するかどうかを独自に決定できます、ライセンスまたは価格投資,承認や申請のために管轄当局や財務省に報告する必要はありません;資産評価を実施するかどうかは大学の判断に委ねられています。2019,転送する、許可、投資によって変革された 14837 件のバカラ 2024成果のうち,価格に関する合意により譲渡されたアイテムは 14,392 個です,全体の 97%;オークション方法は 170 種類あります,合計 1 個.1%;275 の取引方法がリストされています,合計 1 個.9%。これらの変革のうち、評価された科学的および技術的成果の割合22.7%[18]


オークションと出品による価格設定,それが公平であることは言うまでもありません。市場の 97% の企業が合意価格を選択,第三者評価の選択に加えて,最も直接的な方法は、ある企業の同様の商品またはサービスの関連取引価格を、市場における他の企業の無関係な取引の価格と比較することです[19]。関連者取引の価格設定原則に関するZhenlei Technologyの中国証券監督管理委員会への回答,つまり、市場ベースの価格設定原則が採用されています,企業内の正式な調達プロセスと組み合わせる,外部市場環境と内部コーポレート・ガバナンスの側面から関連者取引の価格設定の公平性を包括的に証明する。


4.結論


「イノベーション主導の開発戦略の徹底した実施」,実体経済の基盤を強化し強化する」が2022年の政府活動報告で再び強調される。「分野リーダー+企業創業者」の産学研究連携モデル,単科大学と総合大学の統合、企業、政府と科学研究者によるリソースの利点,科学研究と技術開発活動の両方を促進する,同時に、バカラ 2024イノベーション委員会のプラットフォームは企業に資金調達チャネルを提供します,バカラ 2024イノベーションの成果のエンジニアリングと産業化に貢献。バカラ 2024イノベーション委員会のバカラ 2024イノベーション属性評価ガイドラインおよびその他の規則のリリースに伴い,バカラ 2024イノベーション委員会の上場審査がますます厳しくなっている,上場を計画している技術革新企業は、できるだけ早くレイアウトを計画する必要があります,中核技術管理と企業リスク管理で良い仕事をする,規制当局の審査や問い合わせに、より冷静に対応できるようにするため。


注釈付きの文献

[13]1980年代,上海ゴム製品研究所のアシスタントエンジニアであるハン・クンさんがアルバイトに応募しました、貢献テクノロジー、金をもらって殴られる。


[14]「中華人民共和国バカラ 2024成果の変革の促進に関する法律の実施に関するいくつかの規定」第7条:国家が設立する研究開発機関、高等教育機関の技術者は職務を遂行しています、仕事を完了することが前提,部隊の同意を得て,バカラ 2024成果の変革活動に従事するために、企業でパートタイムで働くことができます,あるいは仕事を辞めて起業する,人事関係の保持期間は原則3年以内,バカラ 2024の成果を変革する活動に従事。研究開発機関、大学は組織上の規制を確立するか、科学者や技術者とのアルバイトについて合意する必要があります、バカラ 2024成果変革活動に従事するための離職中および離職後の権利と義務。起業するために仕事を辞めている間,原則として、バカラ 2024関係者が実施する国家バカラ 2024計画および基金プロジェクトは中断されない,どうしても停止する必要がある場合は、関連する管理規定に従って手続きを行う必要があります。


[15]中華人民共和国公務員法第59条第16項。


[16]「高等教育分野における行政の合理化、権限委譲、権限移譲、管理の委任およびサービスの統合最適化の改革の深化に関する教育省および他の5つの省庁のいくつかの意見」の記事(7)。


[17]「中国科学院バカラ 2024職員の非番起業管理に関する暫定措置」第3条。


[18]中国バカラ 2024評価および成果管理研究協会、国立バカラ 2024評価センター、中国バカラ 2024情報研究所: 「中国のバカラ 2024成果変革年次報告書 2020」,Science and Technology Literature Press 2021 年版,45 ページ。


[19]葉暁傑: 「バカラ 2024イノベーション委員会で宣言された企業の関連取引価格の公平性に関する議論 - 和間チップを例に挙げて」,『月刊財務会計』2021年12号に掲載。


(上下にスワイプして注釈付きの文書と参考文献を表示します)


お問い合わせ

北京

北京市朝陽区東三環中路5号フォーチュン・ファイナンシャル・センター35~36階

電話: +86 10 8587 9199

上海

上海市長寧区淳義路150号虹橋南峰城C棟2006号室

電話: +86 21 6289 8808


深セン

栄潮経済貿易センター 4801、金田路、福田区、深セン市、広東省

電話番号: +86 0755-82730104

天津

天津市河西区玉江路14号、観塘ビル1号館17階

電話: 022-87560066

南京

江蘇省南京市江寧区荘白路159号2号館601号室

電話: +025-83708988


鄭州

河南省鄭州市金水区金融島華市センターB棟2階

電話: +86 371 8895 8789


フフホト

内モンゴル自治区フフホト市サイハン区グリーンランド騰飛ビル15階タワーB

電話: 0471-3910106


昆明

雲南省昆明市盤龍区プラザ66、11階1106号室

電話: +0871-63306330


西安

陝西省西安市ハイテクゾーン金野路11号グリーンランドセンターB棟39階

電話: +029-68273708


杭州

浙江省杭州市西湖区学源路77号、黄龍国際センター、タワーB11階

電話: +86 571 8673 8786


重慶

住所: 重慶市江北区青雲路2号国際金融センターT6オフィスビル8階8-8

電話: +86 23 67528936


海口

海南省海口市龍華区玉沙路5号国際貿易センター11階

電話: 0898-68508795


東京

東京都港区虎ノ門一丁目1番18号 ヒューリック虎ノ門ビル2号.

電話: +81 3 3591 3796


カナダ

160 Queen Street、シャーロットタウン、プリンスエドワードアイランド州、カナダ

電話: 001-902-918-0888

  • ホームページ
  • 電話
  • トップに戻る